آبان 1386 - بورس

بورس

امّا حقّ شما برمن . . . این است که به شما بیاموزم تا نادانی نکنید و ادب آموزمتا بدانید . [امام علی علیه السلام]

صفحه نخست

پیام رسان

پست الکترونیک

اوقات شرعی

محصولات ویژه

لوگوی وبلاگ

آمار و اطلاعات

بازدید امروز :99
بازدید دیروز :64
کل بازدید :557062
تعداد کل یاداشته ها : 561
103/9/4
11:20 ص

مشخصات مدیروبلاگ

حسین[7]

باسلام هدف این وبلاگ،گردآوری پیشنهادات تحلیلگران موفق بورس است.

-----

خبر مایه

------

بایگانی وبلاگ

مهر 1387[11] شهریور 1387[9] مرداد 1387[7] تیر 1387[15] خرداد 1387[19] اردیبهشت 1387[23] فروردین 1387[23] اسفند 1386[5] بهمن 1386[37] دی 1386[5] آذر 1386[63] آبان 1386[69] آبان 1387[8] مهر 1386[62] شهریور 1386[26] مرداد 1386[15] آذر 1387[2] دی 1387[7] بهمن 1387[4] اسفند 1387[4] فروردین 1388[6] اردیبهشت 1388[7] خرداد 1388[9] تیر 1388[3] مرداد 1388[2] شهریور 1388[1] آبان 1388[1] آذر 88[2] اسفند 88[1] فروردین 89[1] اردیبهشت 89[1] شهریور 89[11] مهر 89[1] آبان 89[2] اسفند 89[1] فروردین 90[3] اردیبهشت 90[2] فروردین 91[5] آبان 91[9] آذر 91[6] دی 91[9] بهمن 91[5] فروردین 92[5] اسفند 91[2] اردیبهشت 92[6] خرداد 92[5] تیر 92[2] شهریور 92[3] مهر 92[2] آبان 92[1] دی 92[1] آذر 92[1] بهمن 92[4] اسفند 92[8] فروردین 93[4] اردیبهشت 93[3] خرداد 93[3] تیر 93[1] مرداد 93[1] مهر 93[1] آبان 93[1] فروردین 94[1]

-----

پیوندهای روزانه

قیمت منگنز [0] مرکز پردازش اطلاعات مالی ایران [7] خبرگزاری اکو نیوز [19] معاملات فرابورس [18] شکایت از کارگزاری های بورس [125] مرکز اسناد انقلاب اسلامی [61] بورس کالا [84] قیمت جهانی فلزات [98] قیمت محصولات پتروشیمی [328] شرکت سپرده گذاری مرکزی اوراق بهادار [114] خبر های نفت و انرژی [97] راه‌اندازی سایت اینترنتی سهام ایران خودرو [119] روابط عمومی شرکت بورس اوراق بهادار [152] بورس نیوز [366] سازمان خصوصی سازی [99] آرشیو پیوند روزانه [22]

لوگوی دوستان

-----

عناوین یادداشتهای وبلاگ

تحلیل این روزهای بازار سرمایه ذلت و دریوزگی پیش آمریکا نتیجه چه چیزی است کسانی که عظمت شهدا را کتمان می کنند پاسخ امام خمینی به آیت الله سید علی محمد دستغیب درباره نظارت است عناوین یادداشتها[558]

فولاد خوزستان

حسین

فولاد خوزستان

تحلیل بنیادیننمادسرمایه
(میلیارد ریال)ارزش بازار
(میلیارد ریال)EPS
(ریال)PE
(واحد)فخوز21921111148710.000
درصد سهم شناور آزاددرصد تقسیم سود70
(بخش پایانی)
ماده اولیه (شامل سنگ آهن و آهن قراضه) تشکیل دهنده 47% بهای تمام شده شرکت می باشد و این در حالیست که فولاد خوزستان 47% ماده اولیه خود را به صورت داخلی و مابقی را از منابع خارجی تامین می کند که ریسک تجاری شرکت را در مقابل تامین ماده اولیه با قیمت و زمان مناسب نسبت به فولاد مبارکه که تماما از منابع داخلی تامین می کند بیشتر کرده است .
شرکت پیش بینی نموده است در شش ماهه دوم با توجه به افزایش هزینه حمل و نقل کالای وارداتی از 47 دلار به 80 دلار ؛ رشد قیمت خرید کنسانتره سنگ آهن داخلی و وارداتی و در حالی که در شش ماهه اول شرکت به دلیل استفاده از موجودی اول دوره با قیمت های پایین تر ؛ رشد بهای تمام را نسبت به شش ماهه اول تجربه نماید.
در همین راستا شرکت پیش بینی نموده است که کنسانتره سنگ آهن را از گل گهر با میانگین تنی 360 هزار ریال و از چادرملو 1.6 میلیون تن میانگین تنی 467 هزار ریال خریداری نمایند و مابقی سنگ آهن مورد نیاز شرکت نیز عمدتا از شرکت CVRD برزیل و همچنین خرید آهن قراضه از کشورهای آلمان ؛ انگلیس و برزیل خریداری می کند.
پیشنهاد
با توجه به فروش 1260 هزار تنی در شش ماهه دوم و قیمت های فعلی بورس فلزات پیش بینی می شود این شرکت در سال جدید به سودی در حدود 86 تومان برسد (سود عملیاتی شرکت در حدود 1168 ریال برآورد می شود) که در بازار متعادل (بدون در نظر گرفتن ریسک سیاسی) پیش بینی می شود پی به ای 8 و قیمت 688 تومان حداقل ارزش ذاتی شرکت باشد لذا به سهامداران توصیه به نگهداری این سهم می شود.
البته این شرکت به دلیل تامین بخشی از سنگ آهن خود از منابع وارداتی و رشد شدید قیمت های جهانی این محصول در حالی که تحلیلگران رشد 25 الی 50% را نیز برای سال آتی می نمایند در حالی که قیمت های داخلی تقریبا در طول سال ثابت می باشد و رشد خاصی را در چند ماه پیش ننموده است کاملا وابسته به قیمت های جهانی می باشد.
این شرکت همچنین پیش بینی نموده است در سال مالی 86 حداکثر 70% سود خالص خود را تقسیم نماید و همچنین طرح زمزم 2 شرکت با ارزش سرمایه گذاری 941 میلیارد ریال و پیشرفت 80% در سال جاری به بهره برداری برسد.
دیگر طرح توسعه شرکت نیز طرح فولاد سازی می باشد که در سال 88 به بهره برداری خواهد رسید و ظرفیت شرکت را از 2.4 میلیون تن فعلی به 3.2 میلیون تن افزایش خواهد داد.
آریاسهم - مرکز مطالعات اقتصادی

86/8/20::: 12:51 ع

اولین دیدگاه را شما بگذارید

تحلیل بنیادی

حسین

تحلیل بنیادی
شرکت پتروشیمی آبادان

تحلیل بنیادی شرکت پتروشیمی آبادان(بخش پایانی)

شرکت در سال 86 با سرمایه 160 میلیارد تومان توانست به سودی معادل 154754 میلیون ریال دست یابد که برای هر سهم سودی حدود 967 ریال درآمدزایی داشته است. پیش بینی عملکرد سال 86 ...

یررسی بوجه 86 و درصد پوشش آن در 6 ماه اول سال جاری:

شرکت در سال 86 با سرمایه 160 میلیارد تومان توانست به سودی معادل 154754 میلیون ریال دست یابد که برای هر سهم سودی حدود 967 ریال درآمدزایی داشته است. پیش بینی عملکرد سال 86 نسبت به سال 85 به ترتیب 35 درصد رشد فروش، 54 درصد رشد بهای تمام شده و حدود 3 درصد سود خالص را نشان می دهد. ضمنا شرکت Eps سال جاری 1000 ریال پیش بینی کرده است .
در 6 ماهه سال جاری 41 درصد فروش پیش بینی شده و 45 درصد سود خالص و درآمد هر سهم را پوشش داده است.
ماده اولیه عمده پتروشیمی آبادان گاز است و از این نظر نگرانی خاصی در تهیه و تدارک مواد اولیه و نوسانات غیرعادی بهای تمام شده خود ندارد.

85 86 درصد رشد شش ماهه 86 درصد پوشش شش ماهه
درآمد حاصل از فروش 558108 751756 35 305517 41
بهای تمام شده کالای فروش رفته -374242 -575670 54 -223387 39
سود ناویژه 183866 176086 82130 47
خالص درآمدها (هزینه های عملیاتی) -22018 -12756 -12762 100
سود عملیاتی 161848 163330 1 70368 43
هزینه های مالی 1309 -6000 1551 26
درآمد حاصل از سرمایه گذاری ها 11254 26000 0 0
خالص درآمدهای (هزینه های) متفرقه 12260 -7200 4834 67
سود قبل از کسر مالیات 154754 176130 71333 41
مالیات -160130 0
سود پس از کسر مالیات 154754 160000 3 71333 45
سود پس از کسر مالیات هر سهم 967 1000 3 4456 45

قیمتهای محاسبه شده برای هر تن محصولات شرکت در بودجه سال 86 و 6 ماهه دوم برای هرتن بر حسب میلیون ریال در جدول زیر آورده شده است. همانطور که مشاهده می شود حدود76 درصد فروش محصولات شرکت را Pvc تشکیل می دهد بنابراین درآمد این شرکت بیشتر تحت تاثیر قیمت این محصول می باشد.شرکت قیمت هر تن Pvc را در 6 ماهه دوم سال 200000 تومان بیشتر نسبت به اول سال لحاظ کرده است(9300000-9500000).

یکی دیگر از محصولاتی که نقش نسبتا عمده ای در درآمد فروش محصولات شرکت داشته Ddb است که در ابتدای سال قیمت هر تن 9.1 میلون ریال پیش بینی شده که در 6 ماهه دوم با چشم انداز مناسب تری مواجه شده و حدود 5/0میلون ریال یا 500000 تومان برای آن افزایش قیمت در نظر گرفته شده است.

همچنین قیمت هر تن Naoh در ابتدای سال 7/2میلیون ریال در نظر گرفته شده که در 6 ماهه دوم افزایش قیمتی معادل 100000 تومان برای آن فرض شده است.

محصولات پیش بینی 6ماهه درصد پوشش قیمت در بودجه 86 قیمت در 6 ماهه دوم درصد فروش نسبت به کل
Pvc 511720 227872 45 9.3 9.5 76
Ddb 69236 37120 54 9.1 9.5 10
Naoh 70200 31292 45 2.7 2.8 11
سایر محصولات 12000 4953 41 2.0 2.0 2
محصولات کارخانه کلر 8000 4280 54 1.0 0.9 1
جمع 671156 100

در این قسمت به بررسی صورت سود و زیان شرکت با استفاده از افزایش نرخ شش ماهه دوم پرداخته شده است. با افزایش نرخ در نظر گرفته شده برای محصولات، درآمد فروش 774010 میلیون ریال تخمین زده شد و بر طبق آن سود هر سهم 1009 ریال پیش بینی شده است. بنابراین از آنجا که این شرکت در شش ماهه اول تنها موفق به 45 درصد درآمد هر سهم شده است پس انتظار می رود با افزایش نرخ در نظر گرفته شده و فروش بیشتر محصولات در نیمه دوم بتواند میزان فروش پیش بینی شده را پوشش دهد. با توجه به مطالب گفته شده می توان عنوان کرد که تعدیل مثبت خاصی برای این شرکت در نیمه دوم سال نمی توان متصور بود و احتمالا این شرکت تنها به پوشش Eps پیش بینی شده بپردازد.

بودجه 86 تحلیلگر
درآمد حاصل از فروش 751756 774010
بهای تمام شده کالای فروش رفته -575670 595988
سود ناویژه 176086 178022
خالص درآمدها (هزینه های عملیاتی) -12756 -13158
سود عملیاتی 163330 164864
هزینه های مالی -6000 -6000
درآمد حاصل از سرمایه گذاری ها 26000 26000
خالص درآمدهای (هزینه های) متفرقه -7200 -7200
سود قبل از کسر مالیات 176130 177664
مالیات -160130 16203
سود پس از کسر مالیات 160000 161461
سود پس از کسر مالیات هر سهم 1000 1009

بررسی P/e پتروشیمی آبادان: برای یافتن P/e مناسب برای شرکت پتروشیمی آبادان، میانگین P/e شرکت در سال جاری و طرح های توسعه و ریسک بازدهی این سهم و میانگین P/e صنعت را در نظر گرفته ایم و با مقایسه این موارد P/e مناسب این شرکت حدود 3/7 برآورد شده است.

برآورد ارزش ذاتی پتروشیمی آبادان به روش P/e: با استفاده از Eps و P/e برآورد شده، ارزش ذاتی این شرکت در این شرایط حدود 7093 ریال تخمین زده می شود.

__________________

86/8/20::: 12:51 ع

اولین دیدگاه را شما بگذارید

19ماهه ظرفیت فولاد ایران را به 30میلیون تن می‌رسانیم

حسین

پیشنهاد غول چینی
19ماهه ظرفیت فولاد ایران را به 30میلیون تن می‌رسانیم

گروه صنعت و معدن- احمد بختیار- غول سازنده کارخانه‌های فولادی، اعلام کرده، طی 19 ماه ظرفیت تولید فولاد ایران را به 30میلیون تن می‌رساند.
به تازگی مقامات بلندپایه وزارت صنایع و معادن مذاکراتی با مدیران شرکت ام‌.سی.سی چین داشته‌اند.</B>

این شرکت پس ازآنکه در جریان طرح‌های توسعه‌ای فولاد ایران قرار گرفته،عنوان کرده است: تنها در مدت 19ماه تمام پروژه‌های جدید کشورمان را تحویل خواهد داد.
ام.سی.سی 70درصد ظرفیت تولید فولاد در چین را ایجاد کرده است و در این میان تمام امور پروژه‌ها نظیر ساخت تجهیزات و ماشین‌آلات را نیز برعهده دارد.
ظرفیت 480میلیون تنی
ظرفیت تولید فولاد در سرزمین اژدهای زرد تا ابتدای سال 2007 به 430میلیون تن رسید و طبق پیش‌بینی اتحادیه آهن و فولاد، این رقم تا پایان سال‌جاری میلادی به 480میلیون تن خواهد رسید.
در همین حال مسوولان چینی اعلام کرده‌اند، پس از رسیدن به این ظرفیت، (به طور موقت )توسعه صنعت فولاد را متوقف خواهند کرد.
چین در 9ماه سال 2007 بیش از 363میلیون تن فولاد خام تولید کرده که 6/17درصد بیش از رقم مدت مشابه سال گذشته (2006) بوده است. صنعت فولاد چین در این مدت فقط 50میلیون تن فولاد را برای صادرات به کشورهای دیگر اختصاص داده است.
قیمت
گزارش خبرنگار ما حاکی است، ام‌.سی.سی در مذاکرات شفاهی اعلام کرده هر واحد فولادسازی 800هزار تنی (همراه با واحد اکسیژن) را به قیمت 130میلیون یورو راه‌اندازی می‌کند.
هرچند این رقم، تفاوت چندانی با هزینه تعریف شده برای واحدهای فولادسازی در ایران، ندارد، اما مدت زمانی که از سوی طرف چینی ارائه شده، برای ایران پرجاذبه می‌نماید. این شرکت پروژه ‌های خود را به صورت ای.پی.سی (مهندسی، ساخت،‌اجرا) انجام می‌دهد و تاکنون توانسته علاوه بر فولاد در زمینه ساخت کارخانه‌های تولید فلزات نظیر طلا، مس، روی، قلع،‌ نیکل، کبالت و ... نیزحضور یابد.
طرح‌های توسعه‌ای فولاد ایران قرار است، ظرفیت 9/11میلیون تنی فعلی را به 29 تا 30میلیون تن ارتقا دهد. 4/6 تا 8میلیون از برنامه افزایش ظرفیت مربوط به پروژه‌های استانی است که در دولت احمدی‌نژاد طرح‌ریزی شده‌اند. مابقی نیز در دو بخش افزایش ظرفیت زیرسقف، توسط واحدهای فعلی (فولاد مبارکه و خوزستان) و نیز طرح‌های بخش‌خصوصی تعریف شده‌اند. از سوی دیگر، بخشی نیز به صورت طرح‌های توسعه‌ای در کارخانه‌های مبارکه (2میلیون‌تن) خراسان (8/1میلیون تن) و ذوب‌آهن (4/1میلیون تن) درخواهند آمد.
مجموع ظرفیت طرح‌های جدید (دولتی و خصوصی) به 1/17میلیون تن می‌رسد که این رقم مورد توجه شرکت ام.سی.سی قرار گرفته است. البته تاکنون مقامات وزارت صنایع و معادن پاسخ رسمی به این درخواست ارائه نداده‌اند اما این موضوع هم‌اینک در سطح مدیران عالی آن وزارتخانه، در حال بحث و تبادل‌نظر است. </B>

__________________

86/8/20::: 12:50 ع

اولین دیدگاه را شما بگذارید

تحلیل تکنیکال شرکت ملی صنایع مس ایران(آریاسهم - مرکز مطالعات اقت

حسین

تحلیل تکنیکال شرکت ملی صنایع مس ایران(آریاسهم - مرکز مطالعات اقتصادی) سطوح بازدارنده از رشد825,900قیمت زمان تحلیل805سطوح بازدارنده از افت760 ,700در بلند مدت روند سهم صعودی بوده خصوصا که هنوز هم خط روند بلند مدت سهم شکسته نشده است اما در کوتاه مدت در دوران استراحت به سر می برد .
سطح ساپورتی 825 تومان که ساپورت خوب این سهم محسوب می شده است با توجه به اینکه بیش از دو روز معاملاتی هم زیر این سطح بسته شده است قطعا از این به بعد حکم مقاومت برای سهم را دارد .
در مورد موجهای این سهم آنچه به نظر می رسد اینست که یک سری پنج تایی در این سهم تکمیل شده است و در حال حاضر سهم در موج اصلاحی آن قرار دارد . از آنجاییکه سطح 825 تومان شکسته شده است سطح استراحت بعدی از بین سطوح فیبوی سهم 760 تومان است .
می دانیم که سهم در فاز استراحت به سر می برد .اما در همین فاز هم بزودی شاهد رشد قیمت خواهیم بود ولی این رسد از جنس روند نخواهد بود .شاید فرصتی باشد برای کسانی که هنوز سودگیری نکرده اند.اعتقاد ما بر این است که دوران استراحت سهم همچنان ادامه خواهد داشت .
شکسته شدن میانگین متحرک 55 روزه سهم هم گواه دیگر بر دوری از این سهم می باشد. در مقایسه با شاخص کل دوران استراحت خود را زودتر شروع کرد .

__________________

86/8/19::: 5:26 ع

اولین دیدگاه را شما بگذارید

کدام یکی را انتخاب کنیم

حسین

موتوژن :

گفته می شود شرکت نورد آریان فولاد در حال جمع آوری سهام این شرکت از بازار سرمایه می باشد.

فارسیت دورود :

شنیده ها حاکی از تصمیم شرکت بیمه پارسیان جهت ادامه حمایت ها از سهام شرکت فارسیت دورود طی معاملات هفته جاری از بازار سرمایه می باشد.

گسترش ماشین آلات عمرانی و زراعی ایران :

می گویند شرکت سرمایه گذاری ملت تصمیم دارد سهام این شرکت را در بازار سرمایه مورد حمایت خود قراردهد.

سرمایه گذاری شاهد :

اخبار و زمزمه هایی که از این شرکت به گوش می رسد حاکی از تصمیم شرکت ذخیره شاهد جهت حمایت گسترده از سهام شرکت سرمایه گذاری شاهد در بازار سرمایه می باشد.

نفت بهران :

شنیده شده است شرکت سرمایه گذاری صنعت نفت تصمیم دارد سهام شرکت نفت بهران را در بازار سرمایه عرضه نماید.

کالسیمین :

گفته می شود شرکت توسعه معادن و روی ایران در حال حمایت و جمع آوری سهام این شرکت از بازار سرمایه می باشد.

باما :

شنیده ها حاکی از تصمیم شرکت سرمایه گذاری دانایان پارس جهت از سهام شرکت باما طی معامله های هفته جاری در بازار سرمایه می باشد.

ایران خودرو دیزل :

می گویند شرکت سرمایه سهند، سهام این شرکت را طی معاملات هفته جاری در بازار سرمایه مورد حمایت قرار خواهد داد.

تامین ماسه ریخته گری :

اخبار و زمزمه هایی که که از این شرکت به گوش می رسد حاکی از آن است که شرکت سرمایه گذاری ملی ایران تصمیم دارد سهام شرکت تامین ماسه و ریخته گری را از بازار سرمایه به طور گسترده جمع آوری نماید.

بانک پارسیان :

شنیده شده است شرکت سرمایه گذاری تدبیر طی معامله های هفته جاری سهام این بانک را به طور گسترده در بازار سرمایه مورد حمایت خود قرار خواهد داد.

توس گستر :

گفته می شود شرکت سرمایه گذاری مهر اقتصادی در حال حمایت از سهام شرکت توس گستر در بازار سرمایه می باشد.

پتروشیمی خارک:

کارشناسان بر این عقیده اند که شرکت پتروشیمی خارک از محل فروش محصول متانول و گوگرد توانایی شناسایی سود مناسبی را تا پایان سال خواهد داشت. برخی بر این عقیده اند که نماد سهم پس از بازگشایی با استقبال خریداران مواجه خواهد شد.

سرمایه گذاری صندوق بازنشستگی:

برخی تحلیل گران بر این عقیده اند که سهام " وصندوق " در قیمتهای کنونی با سطح حمایت تکنیکی مواجه است و فعلا در همین محدوده در نوسان خواهد بود. البته روند پتروشیمی خارک و بازگشایی پتروشیمی فناوران در روند این سهم نیز تاثیر بسزایی خواهد داشت............

پتروشیمی اراک:

برخی از فعالان بازار بر این عقیده اند که با توجه به بالا رفتن قیمت جهانی محصولات پتروشیمی اراک و حجم بالای معاملات در روزهای اخیر می توان انتظار برگشت روند سهم را داشت.

86/8/19::: 5:20 ع

اولین دیدگاه را شما بگذارید

< << 6 7 8 9 10 >> >